Ambas compañías firmaron también un acuerdo por el que se prevé, además, que el grupo Petersen pueda ampliar su participación en YPF hasta el 25 por ciento, mediante una opción de compra de un 10,1 por ciento adicional. Esta opción se podrá ejecutar en un plazo máximo de cuatro años y en condiciones financieras equivalentes, según lo acordado por las partes.

La operación consistió en la venta a Petersen Energía de 58.603.606 acciones de Clase D de YPF, bajo la forma de ADSs (un 14,9% de su capital social) por 2.235 millones de dólares (38,14 dólares por acción).

Mas diversificación. De acuerdo con el comunicado conjunto de Repsol y el Grupo Petersen, la operación "contribuirá significativamente a una mayor diversificación de la cartera de activos del Grupo Repsol YPF y a impulsar su crecimiento orgánico".

Tras la incorporación a YPF del nuevo socio argentino, Repsol YPF seguirá siendo el accionista de control de la compañía. Antonio Brufau será el presidente de YPF y de su Consejo de Administración; Enrique Eskenazi ocupará la Vicepresidencia ("a título personal", según se consignó oportunamente); Sebastián Eskenazi será el vicepresidente ejecutivo, y Antonio Gomis el chief operating officer (Director General de Operaciones).

La composición del Consejo de Administración de YPF será consistente con la nueva estructura accionarial, añadieron las empresas en el comunicado. Los términos de la operación sellada hoy y su financiación han sido difundidos de conformidad con lo exigido por las autoridades de la Securities and Exchange Commission estadounidense (SEC), la Comisión Nacional de Valores argentina (CNV), y la Comisión Nacional del Mercado de Valores española (CNMV).

Financiar a Repsol. El grupo comprador recibirá una parte de los fondos que utilizará para pagar la operación (U$S 1.105 millones) en financiación de la misma Repsol (vendor´s loan), mientras que cuatro bancos (Credit Suisse, BNP Paribas, Goldman Sachs e Itaú) pondrán otra parte contra la garantía de las mismas acciones y el mismo Eskenazi sumará fondos tomados en el mercado a título personal, con garantía de sus otras empresas.

La semana pasada, Repsol le había adelantado a la bolsa de Madrid que había acordado con "Petersen Energía que la fecha para la ejecución de las operaciones de venta de las acciones de YPF, S.A. y de perfeccionamiento de la Transacción, mencionada en las cláusulas primera y cuarta del Memorando de Entendimiento, firmado y anunciado el pasado 21 de diciembre de 2007, será el próximo 21 de febrero de 2008".

Repsol se comprometió además a sacar al mercado otro 20 por ciento del paquete de control de YPF para permitir la entrada de accionistas minoritarios, entre ellas las provincias productoras de hidrocarburos en la Argentina.

En este aspecto, sólo Chubut parece mantener interés en sumarse a la operación, ya que algunas provincias no han respondido y otras ya anticiparon su falta de interés, como Santa Cruz. Cuando se realizó la transacción, Brufau destacó que el Grupo Petersen era "el socio más idóneo por su experiencia en mercados regulados, por su estructura industrial y financiera y por su conocimiento de la realidad argentina a lo largo de sus más de 85 años de existencia".

Por su parte, Eskenazi remarcó el "motivo de orgullo" que representa la incorporación a YPF, empresa que consideró "un símbolo ineludiblemente ligado al desarrollo y la historia de nuestro país".